阿波罗、布鲁克菲尔德考虑收购科学游戏的彩票部门

发布时间：2021年10月22日，0918。

最后更新：2021年10月22日，0933。

Todd Shriber @etfgodfather 了解更多

专长：金融 游戏业务 并购

阿波罗全球管理公司NYSEAPO和布鲁克菲尔德资产管理公司的私募股权部门，据报道正在考虑对科学游戏公司NASDAQSGMS的SG彩票部门提出报价。

生产老虎机的科学游戏公司正在考虑出售其SG彩票部门的方案。阿波罗和布鲁克菲尔德据报道对此表示感兴趣。(图片来源：拉斯维加斯评论日报)

这一消息传出不久，科学游戏公司在拉斯维加斯的老虎机制造商缩减了其在澳大利亚上市的SG彩票首次公开募股IPO，目标定为30亿美元。公司尚未对此提供正式声明，该业务负责提供用于生成强劲彩票和强制彩票的系统，但预计将在未来几天内发布相关消息。

彭博社 报道称：“科学游戏一直在与私募股权公司讨论彩票部门的潜在出售，尚不清楚私募股权公司所提出的报价。”

在提到的30亿美元的澳大利亚IPO中，SG彩票的估值为2022年收益的15倍。这意味着如果科学游戏选择这条路，该彩票部门的市场资本化将约为60亿美元。如果考虑到债务，该部门的企业价值可能会接近75亿美元。

这30亿美元的数字是基于科学游戏出售业务51的股权。公司之前表示计划保留少数股权。根据与负责该交易的投资银行达成的协议，科学游戏可在悉尼上市时出售高达56的SG彩票股份，筹集314亿美元。

阿波罗的兴趣不足为奇

今年6月，科学游戏宣布将剥离其彩票管理和体育博彩平台业务，以减少债务。当时，公司表示这些交易可能采取多种形式，包括分拆、直接出售或与特殊目的收购公司的合并。体育博彩部门最近以12亿美元的价格出售。

虽然关于布鲁克菲尔德可能收购SG彩票的消息是新的，但关于阿波罗的参与传闻并不新鲜。这一猜测在一个多月前就开始流传，当时还有传言称竞争对手的私募股权公司卡莱尔集团和TPG资本也在考虑出价。彭博社 的文章并未提及那两家公司目前与科学游戏有谈判。

阿波罗关注SG彩票并不令人感到意外。这家私募股权巨头自去年以来已开始收购各种游戏资产。它成功收购了位于拉斯维加斯大道上的威尼斯酒店和金沙会展中心，但错过了英国博彩运营商威廉希尔以及该公司国际资产的最近出售。

该私募股权公司也曾参与竞购塔博尔的媒体和体育博彩业务。但在这家澳大利亚游戏公司选择保留这些业务并剥离其基诺和彩票业务之前。

科学游戏拥有吸引人的选择

关于SG彩票的剥离，科学游戏有多种吸引人的选择。例如，在澳大利亚上市可能是一项明智之举。因为当地投资者对这类业务相对熟悉，可能对此次上市的热情高于美国投资者。这样，估值可能因此获得提高。

同样，SG彩票是盈利的，产生现金流，并且正在增长，这意味着卖方在与阿波罗和布鲁克菲尔德等买家的谈判中占据有利位置。

截至8月，科学游戏的长期债务为897亿美元，这一数字进一步确认了为SG彩票争取最高可能价格的重要性。